มุมมองลงทุนสไตล์ Sai

[shin_jung49]

รบกวนคุณ sai ช่วยเปรียบเทียบหุ้น bmcl กับ bts ชอบตัวไหน หรือว่าไม่ชอบทั้ง 2 ตัว เพราะอะไร

ขอบคุณล่วงหน้าครับ

[0N0111]

รบกวนพี่ ช่วยวิเคราะห์หน่อยในความเห็นพี่ มอง stpi ระยะยาว ไม่ต้องมากเอาแค่ 2 ปี มีโอกาศที่จะรักษากำไร ระดับนี้ได้ไหมครับ และราคาปัจจุบันราคาถือว่าแพงไปหรือเป็นของดีราคาเหมาะสมครับ

[Laziale]

ขอความเห็นพี่ sai เกี่ยวกับ demco หน่อยครับว่าน่าลงทุนแค่ไหน เพราะเห็นนักวิเคราะห์ให้เป้าหมายรายได้กับกำไรไว้สูงเหลือเกิน เห็นให้ EPS ถึง 8.4 เลยทีเดียว พี่คาดว่าในระยะ 3-5 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไรครับ เห็นราคาไม่ไปไหน เลยสนใจขึ้นมาครับ  :D

[jung_oh]

[quote="Laziale"]ขอความเห็นพี่ sai เกี่ยวกับ demco หน่อยครับว่าน่าลงทุนแค่ไหน เพราะเห็นนักวิเคราะห์ให้เป้าหมายรายได้กับกำไรไว้สูงเหลือเกิน เห็นให้ EPS ถึง 8.4 เลยทีเดียว พี่คาดว่าในระยะ 3-5 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไรครับ เห็นราคาไม่ไปไหน เลยสนใจขึ้นมาครับ

[jeda01]

[quote="Laziale"]ขอความเห็นพี่ sai เกี่ยวกับ demco หน่อยครับว่าน่าลงทุนแค่ไหน เพราะเห็นนักวิเคราะห์ให้เป้าหมายรายได้กับกำไรไว้สูงเหลือเกิน เห็นให้ EPS ถึง 8.4 เลยทีเดียว พี่คาดว่าในระยะ 3-5 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไรครับ เห็นราคาไม่ไปไหน เลยสนใจขึ้นมาครับ

[Laziale]

[quote="jeda01"][quote="Laziale"]ขอความเห็นพี่ sai เกี่ยวกับ demco หน่อยครับว่าน่าลงทุนแค่ไหน เพราะเห็นนักวิเคราะห์ให้เป้าหมายรายได้กับกำไรไว้สูงเหลือเกิน เห็นให้ EPS ถึง 8.4 เลยทีเดียว พี่คาดว่าในระยะ 3-5 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไรครับ เห็นราคาไม่ไปไหน เลยสนใจขึ้นมาครับ

[sai]

[quote="Laziale"][quote="jeda01"][quote="Laziale"]ขอความเห็นพี่ sai เกี่ยวกับ demco หน่อยครับว่าน่าลงทุนแค่ไหน เพราะเห็นนักวิเคราะห์ให้เป้าหมายรายได้กับกำไรไว้สูงเหลือเกิน เห็นให้ EPS ถึง 8.4 เลยทีเดียว พี่คาดว่าในระยะ 3-5 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไรครับ เห็นราคาไม่ไปไหน เลยสนใจขึ้นมาครับ

[sai]

รบกวนพี่ ช่วยวิเคราะห์หน่อยในความเห็นพี่ มอง stpi ระยะยาว ไม่ต้องมากเอาแค่ 2 ปี มีโอกาศที่จะรักษากำไร ระดับนี้ได้ไหมครับ และราคาปัจจุบันราคาถือว่าแพงไปหรือเป็นของดีราคาเหมาะสมครับ

Stpi เป็นหุ้นกลุ่มรับเหมา การคาดการณ์รายได้ในอนาคต สัก สองปีข้างหน้าก็ทำได้ค่อนข้างยากแล้วครับ แต่สิ่งสำคัญพอพอกับรายได้คือ gpm ซึ่งการคาดการณ์ gpm ในอนาคตยิ่งยากใหญ่ครับ ถ้าเป็นผมสนใจหุ้นกลุ่มรับเหมาจะเลือกตอนที่ backlog มี พอสมควร(ประมาณรับรู้รายได้ 1 ปีข้างหน้าเป็นอย่างน้อยครับ ) และราคาที่ผมรับความเสี่ยงได้คือประมาณแถวแถว บุ๊คเท่านั้น ถ้าเกินกว่าบุ๊คผมว่าความเสี่ยงมีมากพอสมควรครับ แต่ต้องยอมรับนะครับว่า stpi ทำผลงานช่วงหลังนี้ได้ดีเหลือเกิน ถ้าดู pe จะเห็นว่าค่อนข้างต่ำ แต่การดู pe เพียงอย่างเดียวกับหุ้นที่มีรายได้คาดการณ์ยาก และ มาร์จิ้นผันผวนมาก คงต้องพิจารณาอย่างอื่นเพิ่มเติมด้วยครับ  คงต้องลงทุนอย่างระมัดระวังครับ เนื่องจากราคาปรับตัวขึ้นมาเยอะมาก ส่วนตัวผมมองที่ราคาแถวปัจจุบันว่าเสี่ยงไปนิดหนึ่งครับ :lol:

[sai]

รบกวนคุณ sai ช่วยเปรียบเทียบหุ้น bmcl กับ bts ชอบตัวไหน หรือว่าไม่ชอบทั้ง 2 ตัว เพราะอะไร

ขอบคุณล่วงหน้าครับ

หุ้นทั้งสองตัว ไม่เคยติดตามละเอียดเลยครับ เคยแต่ใช้บริการครับ  เคยฟังจากผู้บริหารเล่าว่า รายได้จะมีการพ้นจุดคุ้มทุนได้ หรือ มีกำไรแบบก้าวกระโดดเมื่อมีรถไฟฟ้าส่วนต่อขยาย จะทำให้มีการเพิ่มการจราจรระหว่างกันแบบ ก้าวกระโดด ฟังแค่นี้เลยไม่ค่อยสนใจเท่าไรครับ เพราะคาดการณ์กรอบระยะเวลาการลงทุนค่อนข้างยาก ที่ผ่านมาทั้งสองบริษัท ก็มีผลประกอบการณ์ขาดทุนต่อเนื่อง ปันผลในรอบ 5 ปีก็ยังไม่มีครับ free cash flow ติดลบต่อเนื่อง เป็นธรุกิจแห่งการลงทุนอย่างแท้จริงครับ(คือต้องลงทุนตลอดเวลา ยิ่งตอนจะเพิ่มรายได้ยิ่งต้องลงทุนหนักหนักเสมอ )  แต่เท่าที่สังเกตุ เวลามีข่าวรถไฟฟ้าต่อขยายก็จะมีการเข้ามาเก็งกำไรเป็นระยะครับ  มุมมองผมยังมีหุ้นที่ลงทุนแล้วสบายใจกว่าสองตัวนี้ในตลาดค่อนข้างเยอะครับ
ปล. ช่วงนี้ภรรยาใช้งานหนักครับ โทษทีที่ตอบช้าครับ  :lol:

[Todo]

ไหนๆ ก็มาแนวรับเหมาแล้ว
รบกวนพี่มี่อีกคนครับ

พี่มี่ มีมุมมองยังไง ต่อ TPOLY ครับผม
ช่วยวิเคราะห์หน่อยครับ

ขอบคุณมากครับ

[shin_jung49]

หุ้นทั้งสองตัว ไม่เคยติดตามละเอียดเลยครับ เคยแต่ใช้บริการครับ

[Laziale]

[quote="sai"][quote="Laziale"][quote="jeda01"][quote="Laziale"]ขอความเห็นพี่ sai เกี่ยวกับ demco หน่อยครับว่าน่าลงทุนแค่ไหน เพราะเห็นนักวิเคราะห์ให้เป้าหมายรายได้กับกำไรไว้สูงเหลือเกิน เห็นให้ EPS ถึง 8.4 เลยทีเดียว พี่คาดว่าในระยะ 3-5 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไรครับ เห็นราคาไม่ไปไหน เลยสนใจขึ้นมาครับ

[jeda01]

[quote="Laziale"][quote="sai"][quote="Laziale"][quote="jeda01"][quote="Laziale"]ขอความเห็นพี่ sai เกี่ยวกับ demco หน่อยครับว่าน่าลงทุนแค่ไหน เพราะเห็นนักวิเคราะห์ให้เป้าหมายรายได้กับกำไรไว้สูงเหลือเกิน เห็นให้ EPS ถึง 8.4 เลยทีเดียว พี่คาดว่าในระยะ 3-5 ปีข้างหน้าจะเป็นอย่างไรครับ เห็นราคาไม่ไปไหน เลยสนใจขึ้นมาครับ

[jeda01]

รบกวนพี่ Sai ช่วยวิเคราะห์ Bol ให้หน่อยครับ

เห็นช่วงที่ผ่านมาราคาลงมาเยอะครับ

ขอบคุณล่วงหน้าครับ

[damiano]

ขุดๆๆๆ

มาทักทายครับ พี่มี่เป็นยังไงบ้างครับ สงสัยจะยุ่งๆ ออฟเดก็ไม่ได้ไปเลย

รักษาสุขภาพด้วยนะครับ

[โว้กว้าก]

สวัสดีครับพี่ sai ได้เจอตัวเป็นๆ เอ๊ย... ตัวจริงๆก็ตอนงานจิบเบียร์ที่ผ่านมานี่แหละครับ

ตัวจริงเสียงจริงหล่อกว่าที่คิดเยอะ ไม่รู้ว่าจะจำผมได้รึปล่าว

ยินดีที่ได้รู้จักนะครับ

รบกวนถามพี่ sai เกี่ยวกับ SIRI หน่อยครับ มีมุมมองเกี่ยวกับตัวนี้ยังไงบ้างครับ?

[madam]

สวัสดีค่ะพี่ซาอิ
รบกวนวิเคราะห์ AIT ให้ด้วยค่ะ

[Hayate_VI]

รบกวนพี่ Sai ช่วยวิเคราะห์ Bol ให้หน่อยครับ

เห็นช่วงที่ผ่านมาราคาลงมาเยอะครับ

ขอบคุณล่วงหน้าครับ

ขอร่วมฟังตัวนี้อีกเสียงครับ  :D

[GOINTER]

การเริ่มต้นของผมคงไม่เหมือนคนอื่นเท่าไรนะครับ  เนื่องจากผมเป็นคนที่ไม่เคยรู้จักหุ้นเลย ในชีวิตรู้จักแต่ ล้อตเตอรรี่ และ หวยเท่านั้น  เหตุการณ์เกิดขึ้นคือวันนั้นผมไปส่งหมูยอครับ ลูกค้าเป็นร้านขายอาหารเวียตนามอยู่ที่ห้างเอสพละนาดชั้นใต้ดิน  หลังจากส่งเสร็จผมก็ทานข้าวกับครอบครัวเรียบร้อย ขณะกำลังจะกลับบ้านผมเดินผ่านหน้าห้องสมุดมารวย และ มีรายการสัมนาเรื่องหุ้นอยู่ โดยมีดร.นิเวศน์ กับคุณ นิศารัตน์ พิธีการมันนี่แชลนอล เรื่องรวยหุ้นอย่างพอเพียง ลูกสาวก็ถามว่าเค้าทำอะไรกัน ผมเลยชวนลูกสาวนั่งฟังครับ  หลังจากฟังได้สักพักก็สะดุดคำพูดหนึ่งของดร. ว่า ถ้าเราลงทุนในหุ้นดีดี เป็นเวลา ยี่สิบปี เงินสดในวันนี้ของเราจะโตขึ้น 1 digit ตอนนั้นผมฟังแล้วตกใจมาก ถึงกับนอนไม่หลับเลย อดฝันหวานไม่ได้ว่าอีก 20 ปีข้างหน้าเราจะกลายเป็นเศรษฐีแล้วหรือ แหมดีจัง


แหม ใกล้เคียงกันเลยครับหวังจะเป็นเศรษฐี โดยที่ไม่รู้จักหุ้นเลย แค่ได้คำบอกเล่ามา อิอิ ผมเพิ่งหัดเล่นได้ 2 เดือนมาพบ Web นี้ได้ความรู้เยอะมากครับ ยังต้องศึกษาอีกมายมาย

[GeneraX]

ไม่ได้เข้าห้อง กระทู้คุณค่ามานานมากกกกกกเลยครับ พึ่งมาเห็นกระทู้นี่ของพี่ sai ยินดีด้วยนะครับ เริ่มลงทุนทีหลังผมแต่ตอนนี้ไปไกลมากๆแล้ว ชื่นชมในความขยันและมีวินัยของพี่ที่สุดครับ

ไม่นานมานี้ผมก็ได้พยายามชวนเพื่อนซึ่งไม่ได้จบ finance มาเป็น VI ซึ่งเค้าก็สนใจอยู่ครับแต่ก็กังวลเรื่องความรู้ในเรื่องธุรกิจต่างๆ ซึ่งผมก็ได้ยกพี่เป็นตัวอย่างนี่แหละครับ (ด้วยความที่รู้ประวัติพี่จากงานจิบเบียร์ลับเมื่อปลายปีก่อน  :D ) เอาไว้จะให้เค้ามาอ่านในนี้เพื่อเป็นแนวทางครับ

เอาไว้สอบเสร็จจะเข้ามาอ่านแต่ต้นแล้ว ถ้ามีอะไรที่อยากถามแล้วคนอื่นยังไม่ได้ถาม จะเข้ามาถามครับ  :D

[sai]

ขอร่วมฟังตัวนี้อีกเสียงครับ

[Hayate_VI]

พี่ sai กลับมาแล้ว ^ ^

ขอบคุณครับ

[sai]

สวัสดีอีกครั้งครับพี่มี่
พอดีผมอ่านข้อมูลในร้อยคนร้อยหุ้น
เห็นพวกพี่สนใจตัว ttw กันหลายคน
ไม่ทราบว่านอกจากยอดขายที่เพิ่มและกำลังผลิตใหม่ที่จะเข้ามาใน Q3
มีประเด็นใหนที่พี่มี่ว่าตัวนี้น่าสนใจเหรอครับ

ขอบคุณครับ
สายชล

ขออนุญาติของน้อง saichon ตอบไว้ในกระทู้นี้เลยนะครับ เพราะมีหลายคนก็ถามมาครับ ตัวธรุกิจน้ำประปาคงไม่มีอะไรใหม่ครับ บริษัทให้บริการอยู่สามจังหวัดหลัก คือนครปฐม

[pansin]

ขออนุญาตพี่ sai
นำไปฝากแฟนๆในห้อง TTW นะครับ

 

[sai]

สวัสดีค่ะพี่ซาอิ
รบกวนวิเคราะห์ AIT ให้ด้วยค่ะ

AIT เป็นบริษัทรับเหมาวางระบบคอมพิวเตอร์ ที่เก่งมากมากบริษัทหนึ่งเลยครับ ( มี connection ที่ดีมากมาก ) เพราะ มีความสามารถในการประมูลงานต่อเนื่อง และ มีมาร์จิ้นในระดับที่ดีมากมาก จุดเด่นหลักของตัวนี้อยู่ที่ การจ่ายปันผลที่ค่อนข้างสูง ที่ผ่านมาจ่ายอยู่ที่ระดับ 70% ของกำไรทีเดียวครับ สถาณะของทางบริษัท ณ. สิ้น q1 บริษัทไม่มีภาระหนี้ที่มีดอกเบี้ยเหลือแล้วครับ   q1/53 กำไรชลอตัวลงเล็กน้อยจากไตรมาส 4 ปีก่อนเนื่องจากมีการรับรู้งานไม่ทันใน q นี้ แต่จะไปรับรู้ใน q ถัดไปแทนครับ backlog ณ.สิ้น q1 เหลืออยู่ 2533 ล้านบาทครับ ส่วนตัวผมเชื่อว่าปีนี้ยอดรับรู้รายได้ที่ 4000 ล้านบาทตามที่ผู้บริหารตั้งเป้าคงเป็นไปได้ไม่ยากนักครับ  และ ปัจจัยบวกในปีนี้คงหนีไม่พ้นเรื่องการประมูลงานภาครัฐเกี่ยวกับ ICT จะมีเกินขึ้นค่อนข้างมากครับ (ที่มีข้อมูลในมือก็มี งบ ict กระทรวงศึกษาธิการมูลค่า 4 หมื่นล้าน งบ โครงการเครื่องข่าวอินเตอร์เน็ตความเร็วสูง 4000 ล้าน งบโครงการ ICT DATA CENTER 7949 ล้านบาท ยังไม่รวมการมาของ 3g ซึ่งหากมาจริง เชื่อว่า AIT จะได้รับประโยชน์ด้วยครับ ไม่มากก็น้อย ) ซึ่งจะส่งผลบวกกับงานในปีหน้าครับ  สรุปเป็นหุ้นที่พอลงทุนได้ครับ แต่ด้วยความเป็นธรรมชาติของงานรับเหมาจริงจริงอยากให้ pe ที่ไม่สูงนัก แต่ หากบริษัทยังสามารถจ่ายปันผลระดับนี้ได้คงพอปรับขึ้นให้ได้อีกหน่อยครับ ข้อด้อยคือมีคนเคยถามผบห.ว่า บริษัทสามารถรับงานระดับใดที่ไม่ต้องมีการเพิ่มบุคคลกร ผบห. ตอบว่าอยู่ที่ระดับ สี่พันล้านต้นครับ เพราะฉะนั้นหากจะรับงานเพิ่มคงต้องมีการขยายงานและมีการลงทุนเพิ่มขึ้นในอนาคต (คืองานที่ระดับสี่พันล้านต้นบริษัทจะมีมาร์จิ้นที่ค่อนข้างดี ประมาณนั้นครับ ) หากมองสักปีสองปีนี้ ดูอนาคตของกลุ่มนี้ยังเป็นไปได้ด้วยดี ทั้งงบจากไทยเข้มแข็ง งบ ICT และ การลงทุนภาคเอกชน รวมถึง 3g  ถือว่าพอลงทุนเพือรอรับปันผลได้ครับ (ติดว่าราคานี้ไม่ถือว่าถูกมากเท่านั้นเองครับเป็นระดับ กลางกลางครับ )

[jeda01]

ขอบคุณครับพี่ Sai มากครับ

ละเอียดจริงๆ  

[benjamin]

พี่ sai กลับมาแล้ว หลังจากหายไปประมาณ 1 เดือน ตอบทีเดียว 3 ตัวรวดเลย  :D มาแอบฟังด้วยคนครับ

[sai]

ไหนๆ ก็มาแนวรับเหมาแล้ว
รบกวนพี่มี่อีกคนครับ

พี่มี่ มีมุมมองยังไง ต่อ TPOLY ครับผม
ช่วยวิเคราะห์หน่อยครับ

ขอบคุณมากครับ

TPOLY ทำธรุกิจรับเหมาก่อนสร้างประเภทงานคือ ศูนย์การค้า อาคารสำนักงาน และอาคารสูงเพื่อพักอาศัย และโรงงานอุตสาหกรรม รวมถึงโรงผลิตไฟฟ้า โดยการให้บริการรับเหมาก่อสร้างดังกล่าวครอบคลุมถึงงานวิศวกรรมโยธา งานติดตั้งงานระบบวิศวกรรมต่าง ๆ และงานภูมิสถาปัตยกรรม (Landscape) โดยงานพวกข้างต้นจะรับจากลูกค้าเป็นหลัก
และมีการรับงานจากผู้รับเหมาช่วงด้วยบางส่วนเช่น งานเสาเข็ม ไฟฟ้า ประปา แต่เป็นส่วนน้อยไม่มีนัยยะมากครับ โดยลูกค้าหลักของบริษัทมีหลากหลายเจ้าครับ เจ้าที่พอเป็นที่รู้จักเช่น อินเด็กซ์ลิฟวิ่งมอลล์  ปัจจุบันบริษัทรับงานในประเทศเป็นส่วนใหญ่  โดยเน้นภาคเอกชนและรัฐ อย่างละครึ่ง (แต่บางปีบริษัทก็ปรับตัวตามสภาพเศรษฐกิจ อาจเน้นรับงานภาคใดภาคหนึ่งมากกว่าปกติตาม สภาวะการจ้างงานณ. ช่วงนั้นนั้น )  เท่าที่เคยฟังผู้บริหารในงาน ออปเดย์ เป็นคนจริงใจพอสมควร ใจสู้ สามจังหวัดภาคใต้นี่รับงานตลอด ประกอบกับ backlog ช่วงนี้สูงที่สุดตั้งแต่เคยก่อตั้งบริษัทมา อยู่ที่ประมาณ 3500 ล้าน (มีข่าวรอเซ็นอยู่อีกราว 450 ล้านบาท ) แต่ปัญหาของ Tpoly คงไม่ได้อยู่ที่ยอดขายหรือ backlog เพียงอย่างเดียว ธรุกิจรับเหมาหัวใจสำคัญคงอยู่ที่ มาร์จิ้นเป็นหลัก ซึ่งต้องบอกตามตรงว่า เดายากถึงยากที่สุด เคยมีรุ่นพี่ที่ลงทุนหุ้นมานานมากท่านหนึ่งเคยบอกผมว่า หุ้นรับเหมาเล่นยังไงก็เสียเปรียบเจ้าของ ประกอบกับ pe ณ.ราคาปัจจุบันยังเทรดอยู่ในเกณฑ์ค่อนข้างสูงครับ สำหรับกลุ่มนี้คงเหมาะกับคนที่มีข้อมูลมากกว่าเรา และ สามารถคาดการณ์แนวโน้มของ บริษัทได้ดีกว่าเรา สำหรับผม TOO  HARD จริงจริงครับ หากจะลงทุนคงต้องมอนิเตอร์ตลอดติดตามอย่างใกล้ชิดครับ โชคดีในการลงทุนครับ    :D

[กาละมัง]

TPOLY ทำธรุกิจรับเหมาก่อนสร้างประเภทงานคือ ศูนย์การค้า อาคารสำนักงาน และอาคารสูงเพื่อพักอาศัย และโรงงานอุตสาหกรรม รวมถึงโรงผลิตไฟฟ้า โดยการให้บริการรับเหมาก่อสร้างดังกล่าวครอบคลุมถึงงานวิศวกรรมโยธา งานติดตั้งงานระบบวิศวกรรมต่าง ๆ และงานภูมิสถาปัตยกรรม (Landscape) โดยงานพวกข้างต้นจะรับจากลูกค้าเป็นหลัก
และมีการรับงานจากผู้รับเหมาช่วงด้วยบางส่วนเช่น งานเสาเข็ม ไฟฟ้า ประปา แต่เป็นส่วนน้อยไม่มีนัยยะมากครับ โดยลูกค้าหลักของบริษัทมีหลากหลายเจ้าครับ เจ้าที่พอเป็นที่รู้จักเช่น อินเด็กซ์ลิฟวิ่งมอลล์

[Todo]

TPOLY ทำธรุกิจรับเหมาก่อนสร้างประเภทงานคือ ศูนย์การค้า อาคารสำนักงาน และอาคารสูงเพื่อพักอาศัย และโรงงานอุตสาหกรรม รวมถึงโรงผลิตไฟฟ้า โดยการให้บริการรับเหมาก่อสร้างดังกล่าวครอบคลุมถึงงานวิศวกรรมโยธา งานติดตั้งงานระบบวิศวกรรมต่าง ๆ และงานภูมิสถาปัตยกรรม (Landscape) โดยงานพวกข้างต้นจะรับจากลูกค้าเป็นหลัก
และมีการรับงานจากผู้รับเหมาช่วงด้วยบางส่วนเช่น งานเสาเข็ม ไฟฟ้า ประปา แต่เป็นส่วนน้อยไม่มีนัยยะมากครับ โดยลูกค้าหลักของบริษัทมีหลากหลายเจ้าครับ เจ้าที่พอเป็นที่รู้จักเช่น อินเด็กซ์ลิฟวิ่งมอลล์